CMA는 은행 예금보다 수익률이 높고, 비교적 안전하게 운용되어 월급 통장으로 인기가 많은 상품입니다.
CMA가 안전한 편이지만, 손실 가능성이 아예 없지는 않습니다. 예금과 달리 예금자보호를 받을 수 없기 때문인데요.
이번 시간에는 CMA 통장이란 무엇인지 살펴보고, CMA 계좌를 개설하는 방법도 설명해 드리겠습니다.
CMA 통장
CMA는 Cash Management Account의 약자로 단기 자금을 운용하는 투자상품입니다. 증권회사는 고객과 체결한 약정에 따라 RP, MMF 등에 투자하고 투자 수익을 제공합니다.
따라서 CMA 통장이란 고객이 특정 증권회사에 개설한 CMA 계좌를 가리키는 말입니다. CMA 통장을 개설하면 증권계좌와 연계해서 수시로 입·출금을 할 수 있습니다.
급여 통장으로 사용하시는 분도 많은데요. 신용카드 대금을 납부할 수도 있어서 은행 통장 못지않게 편리하고, 은행 금리보다 높은 수익률을 얻을 수 있습니다.
CMA의 종류는 RP 투자형, MMF 투자형, 투자일임형, 발행어음형 등이 있습니다.
① RP 투자형
RP 투자형 CMA는 RP에 투자하는 단기 투자상품입니다. RP란 Repurchase Agreements의 약자로 ‘환매조건부 채권’, ‘환매채’ 또는 영문 약자 그대로 ‘알피’라고 부르는데요.
RP는 채권 발행자가 일정한 기간이 지난 후에 금리를 더해 다시 매수하는 것을 조건으로 판매하는 채권입니다. 주로 안정성이 높은 국채, 지방채, 은행채 등에 투자합니다.
RP 투자형의 수익률은 고객이 CMA 통장에 입금한 시점에 회사가 고시한 약정수익률이 적용됩니다.
그렇지만 RP 대상 채권의 등급, 금리 등 외부적인 상황이 변동됨에 따라 수익률이 달라질 수 있습니다.
② MMF 투자형
MMF 투자형 CMA는 MMF에 투자하는 단기 투자상품입니다.
MMF란 Money Market Fund의 약자로 영문을 그대로 읽어서 ‘머니마켓 펀드’라고 부르거나, 영문 약자 그대로 ‘엠엠에프’라고 부릅니다.
MMF는 금리가 높은 CP(기업어음), CD(양도성 예금증서), 콜 등의 단기 금융상품에 주로 투자하는 상품입니다.
MMF 투자형의 수익률은 운용 실적에 따라 결정됩니다. RP와 달리 미리 약정된 수익률이 없이 실적배당 상품인데요.
시중 시장금리 변동과 자산 운용 성과에 따라 높은 수익도 기대해 볼 수 있습니다.
③ 투자일임형
투자일임형 CMA는 증권회사가 판매하지만, 자금을 운용하는 회사는 ‘한국증권금융’입니다. RP형, MMF형 CMA와는 다르게 판매와 자금 운용을 분리한 상품인데요.
한국증권금융은 신용도가 높고 대규모 자금을 관리하는 증권금융 전담회사이기 때문에 안정성이 높은 점이 특징입니다.
다만, 투자일임형 CMA 역시 투자 손실 가능성을 배제할 수 없고, 예금자보호가 되지 않는다는 사실은 RP형, MMF형과 다르지 않습니다.
④ 발행어음형
발행어음형 CMA는 고객이 예탁한 금액이 발행어음에 투자되는 금융상품입니다.
발행어음에 투자하기는 하지만 수시로 입·출금이 가능해서 사실상 하루짜리 어음이 발행되는 효과를 내는 상품입니다.
RP형, MMF형 등에 비해 금리가 높은 편이라 단기 자금을 투자하는 분들이 찾고 있습니다.
발행어음은 대형 증권회사가 자체적인 신용을 바탕으로 발행하는 어음입니다.
일반적으로 어음을 발행한 회사의 신용등급이 매우 높지만, 발행사의 신용위험에 따라 원금 손실 가능성이 있습니다.
발행어음형 CMA도 RP 투자형과 마찬가지로 입금 시점에 회사가 고시한 약정수익률이 적용됩니다. 약정수익률은 시장금리 등에 따라 달라질 수 있습니다.
CMA 계좌 개설 방법
CMA 통장 만드는 방법은 일반적으로 예금 등의 금융계좌를 개설하는 방법과 비슷합니다.
다만, CMA 통장은 증권계좌에 가까운 성격을 가지고 있기 때문에 증권회사에서 계좌를 개설하는 절차에 준해서 진행되는데요.
CMA 통장 만드는 방법은 ① 증권사 또는 증권사와 제휴된 은행의 지점을 방문하는 방법, ② 온라인을 통해 비대면으로 진행하는 방법으로 나눌 수 있습니다.
① 지점 방문
지점을 방문해서 CMA 통장을 만드시려면, ▲실명확인 증표(주민등록증, 운전면허증 등) ▲거래인감(본인 방문 시 서명)을 가지고 창구에 가셔서 계좌 계설 신청을 하시면 됩니다.
단, HTS 약정 등 부가적인 서비스를 등록하시려면 추가로 서류가 필요할 수 있으니 방문하시기 전에 영업점에 문의해 보시기 바랍니다.
② 비대면 걔설
증권계좌를 가지고 계신 분은 지점에 방문하지 않고도 온라인으로 CMA 통장을 만들 수 있습니다.
비대면 방식은 인증서, 휴대폰 등을 통한 본인 인증과 근거 계좌를 확인하는 절차를 거치게 되는데요.
만약 CMA 금리 차이가 크지 않다면, 기존에 거래하는 증권사의 CMA에 가입하는 방법도 추천해 드릴 수 있습니다.